Инвестиционные идеи Smart Value

Реклама

17.12.2016

Китайская недвижимость готова к прыжку

китай

Акции китайских компаний, работающих в сфере недвижимости, показывали отличную доходность в 2016 году. Но все быстро изменилось после выборов президента США. Победа Трампа привела к тому, что большинство развивающихся рынков потерпели убытки. И китайская сфера недвижимости не оказалась исключением - она упала на 5% после неожиданного результата выборов. И это создало интересную возможность.

В конце ноября крупный ETF фонд, который отслеживает этот сектор, достиг экстремальной перепроданности. В прошлом такие ситуации приводили к хорошему росту. По статистике, за следующий год фонд покажет доходность около 12%.

Вот откуда появились эти цифры.

Постоянные читатели вероятно знакомы с моим долгосрочным взгядом на Китай. Я вижу большие перспективы и возможности. Я верю, что правильно сделанные инвестиции в Китай могут принести сотни процентов прибыли в ближайшие 5-7 лет. Но будет и высокая волатильность.

Один из примеров такой волатильности мы и увидели в последние недели. ETF фонд Guggenheim China Real Estate Fund (TAO), который отслеживает акции китайских компаний из сектора недвижимости, упал на 5% после выборов в США.

Сейчас фонд торгуется на 11% ниже сентябрьских максимумов. И недавние падения привели TAO к состоянию сильной перепроданности, если судить по индикатору RSI. На основании последних падений и роста RSI показывает состояние перепроданности или перекупленности. Это отличный индикатор для инвестирования против толпы. Перепроданность обычно означает, что отскок уже близок.

И это работало для TAO в последние годы. График ниже показывает цену самого фонда и его RSI за последние два года. Посмотрите.

ТаО

Значение RSI ниже 30 отображает состояние сильной перепроданности. И график явно показывает, что TAO отскакивает вверх после таких значений.

Также важно, что мы видим первое значение ниже 30 с самого начала года. Предыдущий минимум RSI привел к росту более чем на 40%.

Конечно, такое случается не каждый раз, но начиная с 2008 года TAO стабильно показывал рост после перепроданности. Таблица ниже показывает средние результаты за этот период.

3 месяца 6 месяцев 1 год
После перепроданности 2.7% 5.6% 11.8%
Все время -0.6% -1.2% -2,3%
TAO находится в минусе со времени своего запуска в 2008 году. В среднем падение с тех пор составило 2.3% в год. Но даже при общем нисходящем тренде было много возможностей заработать, как мы видим в таблице.

Покупка после перепроданности давала среднюю прибыль в 2.7% за три месяца, 5.6% за полгода и 11.8% за год. И это отличные показатели, если вспомнить, что в целом фонд приносил убытки.

История подсказывает нам, что акции китайских компаний сферы недвижимости готовы к новому росту. И скорее всего аналогичный рост мы увидим и в китайских акциях в целом.

ETF фонд TAO входит в наш модельный портфель Smart Value, и я рекомендую обратить на него внимание прямо сейчас.

Хотите узнать больше о стратегии Smart Value? Записывайтесь на вебинар 20 декабря "Основы и тонкости стратегии Smart Value".


Успешных инвестиций,

Филипп

По всем вопросам обращайтесь на электронную почту smartvalueideas (гав-мяу) gmail.com

---

P.S. Данная статья выражает личное мнение автора и не является руководством к действию. Вам следует самостоятельно принимать взвешенные инвестиционные решения.



Вступить в Клуб Smart Value





Похожие статьи:


Хотите быть в курсе всех новых проектов и обновлений сайта? Подпишитесь на новости!

Просмотров: 477